中興今天下午舉行發(fā)布會，其董事長直言“制裁使公司立即進入休克狀態(tài)”。貿易戰(zhàn)的戰(zhàn)火還在不停的燒，直接打擊了A股市場的風險偏好。于是A股波動加大，漲跌互現。
如果說貿易戰(zhàn)下還有受益者的話，軍工一定是其中一個。據統計，近一個月國防軍工（申萬）上漲10.12%，穩(wěn)居申萬28個一級行業(yè)中的No.1。
表：軍工板塊近期漲幅穩(wěn)居前列
數據來源：Wind資訊 截止日期：2018-4-19
在軍工板塊上演絕地大反彈后，市場進入了糾結——見好就收？還是乘勝追擊？
且不說貿易戰(zhàn)忽冷忽熱還在持續(xù)、隨時可能爆發(fā)的地緣政治風險容易催化軍工的情緒性上攻。其實過往的歷史仿佛也預示了軍工的走勢，因為級掌柜發(fā)現，這兩段歷史竟是如此的相似。
級掌柜將2007年10月上證綜指爬上6124點歷史高點后跌落到最低位的情況，與中證軍工指數從2015年6月最高點跌落到當下的走勢進行對比后發(fā)現，兩者無論從跌幅走勢還是階段反彈走勢，都驚人的相似。
過了10年后，歷史上上證綜指當初的低點成了至今為止還未破過的絕對低位，如果我們線性外推，那么是否意味著，當下中證軍工指數也可能站在了歷史底部區(qū)域。
圖：上證綜指與中證軍工指數跌幅一致
當然了，能夠輔助驗證中短期不悲觀的基本面觀點也一大堆：
1. 今年國防軍工預算增速8.1%，GDP占比僅1.3%，與國際差距巨大但相對前兩年已有所提升，現在買相當于買國防預算支出的觸底反彈；
2. 從5年軍事裝備采購訂單周期來看，今年恰處后2年的第一年，根據采購節(jié)奏，今年是訂單放量的一年，現在買相當于買軍工訂單放量預期；
3. 從改革政策面看，現在買相當于買軍工體制改革未完成的歷史使命。
所以，即便軍工近期反彈之勢迅猛，級掌柜依舊堅定的看好軍工板塊，因為它仍是當下阻力最小的進攻方向。
級掌柜推薦客官們定投富國中證軍工指數基金（161024），進可攻退可守，低位定投+高彈性軍工，此CP總能發(fā)酵出迷人收益。
級掌柜有話說：只談干貨，不談風月
